国内金融市场利率

     节后第一周央行3570亿元14天期逆回购到期，开展100亿元逆回购操作，净回笼资金3470亿元。9月30日同业拆借市场Shibor利率，隔夜品种报价为1.13%、7天品种报价为1.59%。目前资金供求基本平衡，下周有5000亿元中期借贷便利到期，预计央行应对能有效稳定市场情绪，对流动性影响有限。

     上周国债收益率1年期收于1.79%，较前周下行6bp；3年期收于2.26%，较前周下行7bp；AAA级企业债收益率1年期收于2.11%，较前周下行5bp；3年期收于2.62%，较前周下行4bp。9月CPI同比上涨2.8%，对政策牵制放缓，一定程度支撑债市情绪，叠加资金宽松环境下市场对贸易数据预期亦偏弱，债市可能维持震荡表现。

     上周上证综指失守3000后，为迎接二十大股市迎来全面上涨，收盘时上证综指位于3071，上涨1.57%。国内A股上涨力度强弱不一，中小盘股较大盘股涨升力度更大，主要指数中，上证50仍然下行周跌幅0.97%，创业板指数涨幅较大周涨幅6.35%。本周A股预计仍会受到国际金融市场影响振荡下行，周中或会有政策利好提振。

     上周郑棉主力合约上行，最高至13,975元/吨，但随着美棉回落，收于13,860元/吨。现阶段随着新棉上市、供给不断增加，但需求受宏观形势、全球加息等因素影响仍在减少。另外，受疫情因素影响，期货价格与新棉成本价比不具有绝对优势下，反弹难度较大，预计后市还需整理。

                                   （金融同业部提供）

国际金融市场利率

     截至10月14日，人民币兑美元收盘价报7.1925，7.114，较前一交易日下跌0.32%，周跌幅1.1%，前周主要波动区间为7.1080-7.223；人民币兑港币收盘价报0.9162。

美元Libor利率1个月期报3.44%，3个月期报4.19%，6个月期报4.69%，1年期报5.28%，较前周分别大幅上涨13BPs、28BPs、31BP、28BPs。

     美债收益率3个月期报3.81%，2年期报4.48%，3年期报4.47%，5年期报4.25%，10年期报4.03%，30年期报3.99%，各期限美债收益率均呈现不同程度上涨，其中3个月期美债收益率涨幅最高达36BPs。

     国际方面，美国劳工部数据显示，美国9月CPI同比上涨8.2%，核心CPI同比上涨6.6%，均高于市场预期。整体看，高通胀已经蔓延到整个经济领域，尤其是服务方面的通胀再起，可能导致美国通胀延续的时间会比市场预期的更久。受此影响，市场预期美联储11月将继续加息75BPs，受加息影响的短期美债收益率涨幅较高，人民币兑美元汇率继续走贬。

     国内方面，国家外汇管理局公布数据显示，截至2022年9月末，我国外汇储备规模为30290亿美元，较8月末下降259亿美元，降幅为0.85%，主要是汇率折算和资产价格变化等因素综合作用。当月跨境资金流动总体平稳，境内外汇供求延续基本平衡，有助于支撑我国外汇市场和人民币汇率稳定。在强势美元影响下，人民币汇率短期或将继续承压，但下行空间有限。

（国际金融部提供）